Aangemaakte reacties
-
Berichten
-
Mike, gefeliciteerd, in verband met een korte handelsdag morgen (tot 14:00 uur) slaan we de guru van de dag over. Forumleden kunnen wel “voor spek en bonen” meedoen en alvast hun verwachting voor de eerste handelsdag van het nieuwe jaar opgeven.
Technisch analist Royce Tostrams ziet het helemaal zitten. De AEX kan volgend jaar de 500 punten aantikken.
http://www.rtl.nl/xl/#/u/059d6518-a450-4b8a-a06e-4583d0001256/
Voorziet een koersdoel voor TomTom van 12,5-13 euro.
@kalevra: De advertenties zijn afkomstig van Google. Het is ondoenlijk ze allemaal te controleren. Bij deze hebben wij de advertenties van Nexttrades geblokkeerd.
Zilver: de meest kansrijke belegging van dit moment!
Ik was wat vroeg maar vooruit:
Als u in deze nerveuze markten echt niet meer weet waar u in kunt beleggen, zet dan je kaarten op zilver. Het edelmetaal is de meest kansrijke belegging van dit moment. Zilver zal volgens columnist Robert Kiyosaki de spectaculairste belegging worden van deze tijden. Winstgevender dan olie en zelfs beter dan Google.
Hij noemt een aantal redenen op.
Zilver is de meest gebruikte industriële grondstof
Het wordt toegepast in computers, mobiele telefoons en andere elektrische appraten. Dit betekent dat naarmate landen zoals China, India, Vietnam en andere regio’s zoals Oost-Europa moderner worden, de vraag naar zilver toeneemt.
Ook wordt het edelmetaal gebruikt in de productie van medicijnen. Slechts weinigen weten dat zilver al lang wordt toegepast om bacteriën te doden. Tegenwoordig zit het in katheters en stethoscopen. Elke ziekenhuis in de westerse wereld gebruikt sulfadiazine om infecties te voorkomen.
Zilver is schaarser dan goud
Circa 95% van de gedolven goudvoorraad is nog steeds fysiek beschikbaar. De situatie bij zilver is precies omgekeerd. Circa 95% wordt geconsumeerd (raakt op). En 45% van alle gedolven zilver wordt verbrand bij industrieel gebruik. Gebruik in juwelen is goed voor 28% en 20% wordt geconsumeerd bij fotografie. Slechts 5% gaat op bij de productie van munten.
Zilvervoorraad slinkt
In 1900 werd geschat dat de zilvervoorraad wereldwijd circa 12 miljard ounce groot was. In 1990 daalde dit naar 2.2 miljard. In 2007 was er nog maar 300 miljoen ounce over. Volgens sommige schattingen kan de voorraad binnen tien jaar opraken. Dat zou een dramatisch gevolg voor de economie kunnen hebben. In tien jaar kan de rol van zilver net zo belangrijk worden als olie bij een prijs van $200.
Veilige haven
Net zoals bij andere edelmetalen kan ook gebruikt worden als vluchthaven. Naarmate de Amerikaanse dollar wegzakt, kunnen beleggers hun geld beschermen door zilver te kopen. Steeds meer mensen worden volgens Robert Kiyosaki bewuster van het feit dat vastgoed speculatief is en de aandelenmarkt bewegelijk. Dan kan zilver als vluchthaven voor beleggers dienen.
Op dit moment noteert zilver circa $12. Als de consumptie van zilver door de industrie op dit niveau blijft en er monetaire paniek uitbreekt, hoe snel zal dan de zilverprijs stijgen. Tussen 1979 en 1980 zagen we het een niveau van $48 aantikken. Omgerekend naar de dollars van vandaag zou dat $80 per ounce betekenen. Volgens hem is dit goed mogelijk.
De ETF (exchange traded funds) maakt het beleggen in zilver eenvoudig voor de massa. Het is ook veiliger dan het kopen van een zilvermijnaandeel. Het risico is geminimaliseerd omdat je fysiek zilver koopt. Een bedrijf kan immers failliet gaan.
Kiyosaki verwacht dat de vraag zal stijgen naarmate de wereld moderner wordt. Ook zal er meer gekocht worden naarmate de Amerikaanse dollar verzwakt. Als beleggers het edelmetaal kopen zal er steeds minder overblijven voor de industrie. Binnen twee jaar zullen deze twee krachten samenkomen en zal de prijs sneller stijgen dan elk ander beleggingsobject.
Hij waarschuwt wel echter dat beleggers voorzichtig moeten wezen:
” I’m quite certain that silver will soon emerge as not just a good investment, but a spectacular one — maybe even a once-in-a-lifetime investment. Of course, I’ve been saying that for 50 years now, so take my advice with a shot of tequila. “
Of zoals financieel journalist Ad Mulder op deze website schreef:
“Zilver is niet voor mensen met een korte horizon. De langjarige trend mag dan onmiskenbaar omhoog wijzen, correcties kunnen fel zijn en lang duren. Maar als de zilverprijs eenmaal beweegt, gaat het ook razendsnel. Zo snel dat je dan meestal psychologisch niet meer in staat bent om te kopen. Wie dus op termijn wil profiteren, moet nu een teen in het kokend hete bad steken. Ik kan het niet mooier maken dan het is.”
De website van Kitco (www.kitco.com) , Gold & Silver (www.goldsilver.com) en http://www.Artdesignstore.com bieden meer informatie.
Zilver ETF ticker: (SLV; Amex)
Huidige koers: $10
Klik hier voor actuele koersJe hebt junior’s (goudzoekers) en senior (dit zijn al mijnen).
De senior’s gaan het laatste half jaar al aardig omhoog. Kijk naar VEN.TO.Bij junior’s is dit een stuk gevaarlijker. Deze maken geen winst. Je moet echt geluk hebben. Maar inderdaad 1000% is inderdaad goed mogelijk.
Deze tip heb ik van Rob.
Schuldverzadiging wordt het thema van 2011. Afnemend rendement op elk geleende dollar.
Goed voor de hyperinflatie.
If US consumers believe it difficult to borrow now, just wait! In the next few years credit conditions are likely to go back seventy years when private debt was difficult to obtain. Most Americans intuitively believe there is too much debt at every level of society. But the economic and political vested interests do not want them worried about that. They want to give them credit to infinity to keep this economic mess from imploding. The US Federal Reserve’s new round of quantitative easing (QE2) is clear evidence of that.
However, Americans are right about their inordinate debt load, and future economic conditions are likely to create a severe debt scarcity.The principal reasons for the coming debt scarcity are that ‘debt saturation’—where total income cannot support total debt—has arrived, say some analysts; also, the growing understanding that adding new debt may not increase GDP—it could decrease it; and that the banks and financial system are a train wreck in waiting, eventually being forced to mark their assets to market, thus creating for them massive asset write-downs and strangling their lending ability.
The realization that debt saturation has arrived will not surprise many people. But understanding that new debt can decrease economic activity might surprise them. And the numbers illustrate this possibility. In Nathan’s Economic Edge, Nathan states, “in the third quarter of 2009 each dollar of debt added produced NEGATIVE 15 cents of productivity, and at the end of 2009, each dollar of new debt now SUBTRACTS 45 cents from GDP!”
In fact Nathan also shows that for decades, each new dollar of debt produces less and less in return, from a return of close to $0.90 in the mid 1960s to about $0.20 by 2007. One explanation for this is that as societal debt increased it focused disproportionately on consumption rather than productive enterprise, whose return appears greater.
On the subject of consumption, the renowned economist David Rosenberg in The Globe & Mail on August 16 stated that “U.S. household debt-income ratio peaked in the first quarter of 2008 at 136 per cent. The ratio currently sits at 126 per cent, but the pre-2001 norm was 70 per cent. To get down to this normalized ratio again, debt would have to be reduced by about $6-trillion. So far, nearly $600-billion of bad household debt has been destroyed.” This data reaffirms Americans growing aversion to debt, that debt has become too onerous, and is suggestive of debt saturation.
Replacing declining consumer debt is the exponential growth of US government debt. For 2009 and 2010, the combined US government’s fiscal deficits required or require borrowing an extra $2.7 trillion or so. Yet with all that spending—combined with about $2 trillion of ‘money printing’ from the US Federal Reserve (the Fed)—it created only around $1 trillion in increased economic growth!
One may argue that the phenomenal US government borrowings will provide returns far into the future and that the present low economic returns are due to not funding areas with potentially better returns. Some economists say that spending on infrastructure and education provides the best returns.
However, with economists such as Nobel Laureate Paul Krugman and numerous others predicting huge continuing deficits for years ahead, and with a Japan-like slump in economic activity, the odds are likely that any new borrowed dollar will continue to provide only poor returns for years to come.A further, major reason for the coming debt scarcity will be the tremendously impaired financial condition of the banks. The values assigned to many bank assets are fictional according to numerous experts. QE2 is about many things but one of them is aimed at delaying the potential for implosion of the banking system. In 2009, the Financial Accounting Standards Board (FASB) caved in to government and banking industry lobbyists to allow many bank assets to be ‘marked to fantasy’ and not ‘marked to market.’
This viewpoint is best expressed by highly respected Associate Professor William Black (and formerly a senior regulator who nailed the banks during the savings and loan debacle) and Professor L. Randall Wray, who wrote an article on October 22 in The Huffington Post, entitled, “Foreclose on the Foreclosure Fraudsters, Part 1: Put Bank of America in Receivership.” They wrote that, “FASB’s new rules allowed the banks (and the Fed, which has taken over a trillion dollars in toxic mortgages as wholly inadequate
collateral) to refuse to recognize hundreds of billions of dollars of losses. This accounting scam produces enormous fictional ‘income’ and ‘capital’ at the banks.”However, the Federal Reserve may be realizing that it might not have been such a good idea to buy some of these ‘toxic’ securities. Bloomberg reported on October 19 that, “citing alleged failures by Countrywide to service loans properly… Pacific Investment Management Co., BlackRock Inc. and the Federal Reserve Bank of New York are seeking to force Bank of America Corp. to repurchase soured mortgages packaged into $47 billion of bonds by its Countrywide Financial Corp. unit, people familiar with the matter said.”
Also, on November 2, CNBC reported that Citigroup could be liable for huge amounts of toxic security buy-backs as well. “If all four mortgage acquisition channels turn out to be equally as defective… Citi’s liability for repurchases could soar to about $100 billion dollars at a 60 per cent defect rate – and to around $133 billion dollars at an 80 per cent defect rate.”
Clearly, such numbers are staggering. These, as well as many other banks and financial entities, could collapse. Politically, in the present circumstances, it would be difficult for the US government to provide massive new funds to support the financial system. Therefore, it will be up to the Fed to decide what to do.
If the Fed prints ever increasing amounts of new money to try to moderate the financial collapse, hyperinflation could be the result. If it does not print massive amounts of new money, a deflationary depression could be born.
In high inflationary or hyperinflationary conditions, few will want to lend as they get paid back in dollars that are declining very rapidly in value.
In a deflationary episode, lending is reduced due to huge loan losses.
Therefore, during either, and/or after such events, debt scarcity will be in full force.Data indicates that American consumers do not want to increase their debt.
Debt saturation is occurring, and with it a declining return on each borrowed dollar—even for the US government. Most significantly, the banks and the financial system will probably soon experience a new round of massive real estate related losses and subsequent financial institutions’
bankruptcies. Thus, a new major financial crisis will likely soon engulf America, greatly impairing its lending facilities and creating a severe scarcity of debt.http://thesop.org/story/20101227/if-us-consumers-believe-it-difficult-to-borrow-now-just-wait.html
Hat Tip: Rob
Even een nieuw draadje over zilver. Alle reacties en nieuws met betrekking tot zilver zijn hier welkom.
WHY SILVER WHY NOW
Euro naar 1,20?
Volgens technisch analist Dick Otto (Matrix Asset Management) kan de euro binnenkort verder wegzakken. Als de steunen dan niet houden, kan dat volgens hem voor traders leuke mogelijkheden bieden.
Op de korte termijn lijkt er wat herstel mogelijk, de 1.35 zone maximaal. Maar vervolgens lijkt het uitnemen van de bodem onder de 1.30 zeer waarschijnlijk. Een zeer belangrijk moment, want onder deze bodem verwachten wij versnelling van richting naar de volgende belangrijke grens: 1.25. De daling van 1.30 naar 1.25 kan snel en krachtig gaan, vergelijkbaar met de val in mei dit jaar. Een val die onder 1.25 als belangrijkste target 1.20 kent.
Het grootste gevaar en het meeste risico ligt bij de doorbraak onder DE bodems. Tussen 1.16 en 1.20 liggen meerdere belangrijke bodems. Vallen deze weg en breekt de Euro onder deze grenzen dan valt er een enorm gat. Het eerste koersdoel ligt dan pas weer op 1.00 en uiteindelijk op 0.80.
Een oplettende Amerikaan stelde z’n fotocamera in om zo’n twintig uur lang elke vijf minuten een foto te maken van zijn achtertuin. Met het komende noodweer moet dat een leuk filmpje opleveren, zal hij gedacht hebben. Het resultaat is een goede halve meter sneeuw binnen veertig seconden.
Via nrc.nl
Verkoop je goud voor april volgend jaar. Want dan (of in een van de twee volgende maanden) loopt de lucht uit de goudmarkt. De prijs van goud gaat kelderen. De gouden bubbel knapt.
Dat schrijft de econoom Mathijs Bouman op zijn blog. Hij haalt een onderzoek aan van vier Russische wetenschappers.
Ze pasten de log-periodic-oscillations-power-law-quasi-singularity theorie toe op de prijs van goud. De theorie klopt precies met de empirie, de goudprijs beweegt richting een crash.
Het kritische punt wordt ergens in het voorjaar bereikt, denken de Russen. Dan volgt de crash. Verkoop voor die tijd al je gouden munten! Verpats je juwelen! Graaf die baren goud weer op uit de tuin en gooi ze op marktplaats! Sell, sell, sell!
Bijgevoegd is het rapport van de Russische wetenschappers in pdf.
Is goud volgens u te duur en is er sprake van een goud-bubble?
Reageer ook. Aanmelden voor het forum kan via http://forum.dekritischebelegger.nl/forum/register.php
Attachments:
Goud_crasht_in_april-juni_2011.jpg
Possible_Burst_of_the_Gold_Bubble.pdfLuc, bedankt dat je dit wilt delen. Hierbij het bewerkte excel sheet.
Attachments:
cloud_AEX.xlsxHoe traders nieuwsberichten en Twitter gebruiken.
Wall St. Computers Read the News, and Trade on It
Math-loving traders are using powerful computers to speed-read news reports, editorials, company Web sites, blog posts and even Twitter messages — and then letting the machines decide what it all means for the markets.
The development goes far beyond standard digital fare like most-read and e-mailed lists. In some cases, the computers are actually parsing writers’ words, sentence structure, even the odd emoticon. A wink and a smile — 😉 — for instance, just might mean things are looking up for the markets. Then, often without human intervention, the programs are interpreting that news and trading on it.
Given the volatility in the markets and concern that computerized trading exaggerates the ups and downs, the notion that Wall Street is engineering news-bots might sound like an investor’s nightmare.
But the development, years in the making, is part of the technological revolution that is reshaping Wall Street. In a business where information is the most valuable commodity, traders with the smartest, fastest computers can outfox and outmaneuver rivals.
“It is an arms race,” said Roger Ehrenberg, managing partner at IA Ventures, an investment firm specializing in young companies, speaking of some of the new technologies that help traders identify events first and interpret them.
Many of the robo-readers look beyond the numbers and try to analyze market sentiment, that intuitive feeling investors have about the markets. Like the latest economic figures, news and social media buzz — “unstructured data,” as it is known — can shift the mood from exuberance to despondency.
Tech-savvy traders have been scraping data out of new reports, press releases and corporate Web sites for years. But new, linguistics-based software goes well beyond that. News agencies like Bloomberg, Dow Jones and Thomson Reuters have adopted the idea, offering services that supposedly help their Wall Street customers sift through news automatically.
Some of these programs hardly seem like rocket science. Working with academics at Columbia University and the University of Notre Dame, Dow Jones compiled a dictionary of about 3,700 words that can signal changes in sentiment. Feel-good words include obvious ones like “ingenuity,” “strength” and “winner.” Feel-bad ones include “litigious,” “colludes” and “risk.”
The software typically identifies the subject of a story and then examines the actual words. The programs are written to recognize the meaning of words and phrases in context, like distinguishing between “terribly,” “good” and “terribly good.”
Vince Fioramonti, a portfolio manager at Alpha Equity Management, a $185 million equities fund in Hartford, uses Thomson Reuters software to measure sentiment over weeks, rather than minutes or hours, and pumps that information directly into his fund’s trading systems.
“It is an aggregate effect,” Mr. Fioramonti said. “These things give you the ability to assimilate more information.”
Bloomberg monitors news articles and Twitter feeds and alerts its customers if a lot of people are suddenly sending Twitter messages about, say, I.B.M.
Lexalytics, a text analysis company in Amherst, Mass., that works with Thomson Reuters, says it has developed algorithms that make sense out of Twitter messages. That includes emoticons like the happy-face 🙂 and the not-so-happy :\.
Skeptics abound, but proponents insist such software will eventually catch on with traders.
“This is where the news breaks,” said Jeff Catlin, the chief executive of Lexalytics. “You have a leg up if you are a trader.”
The computer-savvy traders known as quants are paying attention. According to Aite Group, a financial services consulting company, about 35 percent of quantitative trading firms are exploring whether to use unstructured data feeds. Two years ago, about 2 percent of those firms used them.
Quants often use these programs to manage their risks by, say, automatically shutting down trading when bad news hits.
But industry experts say the programs are also moving the markets. Last May, as Greece’s financial crisis deepened, Wall Street computers seized on a news story with the word “abyss” in the headline and initiated sell orders, according to industry experts.
But some warn of a growing digital divide in the markets. Well-heeled traders who can afford sophisticated technology have an edge over everyone else, these people say.
Paul Tetlock, an associate professor at Columbia University who did research that was used to create the news algorithms, worries that technology has skewed the playing field. Regulators, he said, should keep a close eye on these high-speed traders.
“People are trading news at very high frequency,” he said. “People worry about that.”
But the experts are already talking about the next thing — programs to automatically digest broadcast and closed-caption television.
Adam Honoré, the research director at Aite Group, said the innovations did not end there. He said some traders were using software that monitored public statements by corporate executives and administered the computer equivalent of a lie-detector test.
“It is the next wave of trading,” Mr. Honoré said of unstructured data. “It goes hand in hand with more and more of everyday life being digitized.”
Ik dank alle forumleden voor hun bijdragen en voor de vriendelijke discussies. Fijne feestdagen en een gezond 2011!
Het hedendaagse kerstverhaal ziet er zo uit:
How social media, web and mobile tell the story of the Nativity. Christmas story told through Facebook, Twitter, YouTube, Google, Wikipedia, Google Maps, GMail, Foursquare, Amazon… Times change, the feeling remains the same.
Omdat we morgen een korte handelsdag hebben lijkt het me zinvoller om maandag weer te beginnen. Je kunt echter wel een verwachting opgeven als je wilt maar het telt niet voor de Guru van de Dag.
@peetje35 doet ook mee (358,00) , heeft alleen niet op het forum gepost.
Vergelijking 1929-1949 met huidige periode: beurzen bezig met topvorming. The Great Depression vs The Great Recession
Today’s chart compares the inflation-adjusted S&P 500 performance during the current secular bear market (the inflation-adjusted S&P 500 peaked in 2000) to the inflation-adjusted S&P 500 performance following the peak of 1929 (i.e. during the Great Depression).
For today’s chart, both the 2000 to present S&P 500 (blue line) and the 1929-1949 S&P 500 (gray line) having been normalized to where each of their peaks begin in year zero and at the $100 level. What is of interest is not that both of these markets had declines and rallies of equal magnitude — they did not. What is of interest is that both bear markets have tended to head in the same direction for approximately the same amount of time. For example, both bear markets suffered through a major decline during the first 2 1/2 years and then rallied sharply into year seven.
Both markets then formed a major peak in year seven and declined sharply in the middle of the eighth year. Both bear markets have continued to follow a similar path following the eighth year trough.
However, if this similarity in direction were to continue, the current stock market rally would need to close out in fairly short order.
De beurs bevindt zich dezelfde zone als de crash in okt 1987.
Voor degenen die short zitten kan het flink verkeerd uitpakken. AEX is op weg naar 527.
top 703
bodem= 194194/703=1/4
2/4=351,5
3/4=527,25
A Merry Hunt
CAKE presents:
“A Merry Hunt”
written & directed by MAURICE TROUWBORST
hunter by DAVE LUZA
