Dit onderwerp bevat 3 reacties, heeft 1 stem, en is het laatst gewijzigd door 
JanS 10 jaren, 1 maand geleden.
-
Berichten
-
[color=#FF0000]Volume[/color]
[color=#0000FF]09-11-2014[/color]
Inleiding:
We kennen allemaal de gewone prijs grafieken waarin de koers van een fonds of index of wat dan ook wordt weergegeven.
En heel af en toe zie je ook een grafiek met daaronder het volume weergegeven.
Het volume betreft het aantal verhandelde aandelen in een fonds of het aantal verhandelde contracten in een Future, etc.
In principe verstrekken de grafieken ons twee basis componenten, de prijs en het volume.
Volume is dus de helft van de informatie die we dagelijks krijgen op dit gebied.
Toch wordt het volume vaak vergeten en wordt alleen gekeken naar patronen in de prijsgrafiek met de hoop daarmee een blik te kunnen werpen op de toekomst.
Want dat laatste is vaak wat we graag willen, -een verwachting maken over de weg die de koersgrafiek gaat volgen-.
En dan blijkt dat bijvoorbeeld in het volume patroon vaak al wordt aangegeven welke kant de koersuitbraak is vanuit bijvoorbeeld een consolidatiepatroon (zijwaarts koerspatroon).
In de volume grafiek wordt heel veel informatie weergeven die niet direct in de prijs grafiek zichtbaar is.
Nu heb ik daarvoor heel mooie indicatoren in mijn toolbox zitten, maar het is net als met elk stuk gereedschap: je kan zo’n tool op de goede en op de verkeerde manier gebruiken.
Ik had u laatst al de Wcumveloc indicator gegeven, maar voordat ik de andere indicatoren hier ga plaatsen leek het me een goed idee om gewoon eens wat te schrijven over het gebruik van de volumegrafiek in het algemeen.
Na het lezen hiervan zal u zien dat die indicatoren bepaalde situaties aanduiden waarmee je gericht een verwachting kan maken over de richting van de prijs grafiek.
**
*
Laten we beginnen:
Volume kan op diverse manieren worden weergegeven in een grafiek maar ik geef de voorkeur aan een weergave van Volume door middel van staafjes, hoe groter het volume, hoe langer het staafje.
Grafiek 1:
In grafiek 1 ziet u de AEX index weergegeven met in het bovenste venster de prijsweergave en in het onderste venster het Volume door middel van koersbars (staafjes).
De schaalwaarde staat rechts weergegeven in miljoenen.
Hoe langer het staafje, des te meer volume. U ziet ook een blauwe lijn weergegeven in deze volume grafiek, dat is een gemiddelde lijn die we later zullen gaan gebruiken als een soort van graadmeter om aan te geven of het volume lager of hoger is dan het gemiddelde.
Vaak wordt volume nog een naam gegeven, en het volume in grafiek 1 wordt index-volume genoemd. Meestal krijgt het volume de naam van de onderliggende waarde waar de grafiek betrekking op heeft.
*
We gaan nu eerst even wat relaties bekijken tussen koersgrafiek en volumegrafiek waarna we de relaties gaan bekijken tussen patronen in de koersgrafiek en volume grafiek.
.
Koersgrafiek en volumegrafiek
Bij volume-analyse hebben we te maken met de volgende volume-prijs-relaties als basis uitgangspunt:
1.) Stijgend volume met stijgende koersen
2.) Stijgend volume met dalende koersen
3.) Stijgend volume met zijwaarts koersverloop
4.) Dalend volume met stijgende koersen
5.) Dalend volume met dalende koersen
6.) Dalend volume met zijwaarts koersverloop
7.) Zijwaarts volume verloop met stijgende koersen
8.) Zijwaarts volume met dalende koersen
9.) Zijwaarts volume verloop met zijwaarts koersverloopHieronder wat voorbeeld grafieken met commentaar.
1. Stijgend volume met stijgende koersgrafiek:
Grafiek 2:
In grafiek 2 ziet u een gedeelte van de koersgrafiek van Ahold met daaronder het volume.
U ziet een mooie stijgende koerstrend en daaronder een stijgende volume grafiek.
Het stijgende volume ondersteund de verwachting dat de stijgende trend in de koersgrafiek wordt voortgezet. Dit gaat op totdat een bepaald patroon zich voordoet, waarover later meer.2. Stijgend volume met dalende koersgrafiek:
Grafiek 3:
In grafiek 3 ziet u een gedeelte van de AEX grafiek met daaronder het volume.
U ziet een dalende koersgrafiek met daaronder een stijgende volume grafiek.
Het stijgende volume ondersteund de verwachting dat de dalende koers in de koersgrafiek wordt voortgezet. Dit gaat op totdat een bepaald patroon zich voordoet, waarover later meer.3. Stijgend volume met zijwaarts koersverloop:
Grafiek 4:
In grafiek 4 ziet u een zijwaarts koersverloop na een stijgende trend met daaronder een stijgend volume.
Het stijgende volume tijdens het zijwaartse koersverloop geeft het gevecht aan tussen de beren en de stieren en aan de voorafgaande trend kan sterk worden getwijfeld. In grafiek 4 hebben de beren gewonnen;)## Wordt telkens verder uitgebreid …..kijk af en toe even.
## Stukje is ook te lezen op [url]http://www.jstas.com/Volume/volume%20analyse.htm[/url]## Vriendelijke groet, Jan.
De volume indicator voor de AEX, met koersen voor de AEX vanaf eind 1999 kunt u vinden op http://www.ta-script.com in de topic–> http://www.ta-script.com/forum/viewtopic.php?f=2&t=1314&p=8456#p8456
.
Vriendelijke groet,
jan 😉Vervolg op voorgaande posting, zie hierboven.
*
**
4. Dalend volume met stijgende koersen:
Grafiek 5:
We zien een dalend volume terwijl de koer stijgt, ofwel de koersstijging wordt niet gedragen door het volume, een omkeer in de trend is dan mogelijk.
*
Een bekende uitspraak van Joseph Granville (ontwikkelaar van de On Balance Volume –OBV- indicator) is:
Volume is the steam that makes the choo-choo go downs the track … (volume is de stoom die zorgt dat het treintje gaat rijden).
Een gelijkwaardige uitspraak:
It has been said that if price were a train, then volume would be the steam that makes it go. That is to say, the pressure of the steam must change before the train speeds up or slows down.
-vrij vertaald- wanneer de prijs een stoomtrein is, is het volume de stoom die hem laat rijden; de druk van de stoom moet wijzigen voordat de trein sneller of langzamer gaat –
*
5. Dalend volume met dalende koersen:
Grafiek 6:
In grafiek 6 ziet u een dalend volume en een dalende koersgrafiek, de daling in de koersgrafiek wordt door steeds minder handel ondersteund, een reversal is dan op komst.
*
6. Dalend volume met een zijwaarts koersverloop:
Grafiek 7:
De prijs zit in een zijwaarts patroon en het volume neemt af, de handelaren twijfelen of de voorgaande trend (was dalend) wel door gaat en het wachten is op een impuls, extra handel.
*
7. Zijwaarts volume verloop met stijgende koersen:
Grafiek 8:
In grafiek 8 ziet u dat het volume vrij constant is terwijl de koers in een stijgende trend zit. Kleine koersbewegingen tegen de trend in (midden grafiek) ontstaan onder laag volume. De handelaren hebben vertrouwen in een voortzetten van de trend
*
8. Zijwaarts volume met dalende koersen:
Grafiek 9:
Hier is het eigenlijk hetzelfde verhaal als in grafiek 8 hierboven. De handelaren hebben vertrouwen in het voortzetten van de trend.
*
9. Zijwaarts volume en zijwaarts koersverloop:
Grafiek 10:
Ook hier geldt dat de handelaren vertrouwen hebben in het gegeven dat de zijwaartse trend zich voort zet.
*
[color=#0000FF]Ik brei even een eind aan dit eerste begin over de Volume indicator.[/color]
Wanneer u het even op uw gemak nakijkt moet u het volgende opvallen:
Volume is de brandstof voor de motor.
Een trend (stijgend of dalend) kan alleen in stand blijven wanneer het volume toeneemt (er brandstof aanwezig is).
Wanneer de koers stijgt of daalt en het volume neemt niet toe (de brandstof ontbreekt om de trend in gang te houden) dan moet u uitkijken voor signalen die de heersende trend afbreken, een mogelijke reversal ligt op de loer.
Wanneer de koers zijwaarts gaat en het volume neemt toe in die periode, dan geeft dat het gevecht aan tussen de stieren en de beren. Later bij patronen zullen we zien hoe we kunnen anticiperen op de richting van de uitbraak uit zo’n zijwaarts koersverloop.
Wanneer de koers zijwaarts gaat, en het volume patroon gaat zijwaarts, dan is er rust in de tent, de handelaren verwachten dat dit nog even zo doorgaat.
*
**
Tot zover even wat basis begrippen, in het volgende gedeelte gaan we door met patronen, dat wordt interessant!
Ofwel … dit was ’t saaie gedeelte … nu wordt ’t leuk 😉
**
*
Wordt telkens verder uitgebreid …..kijk af en toe even.
’t hele verhaaltje is ook te lezen onder deze link: [url]http://www.jstas.com/Volume/volume%20analyse.htm[/url].
Vriendelijke groet, Jan.
Je moet ingelogd zijn om een reactie op dit onderwerp te kunnen geven.
